近4亿张信用卡处于“睡眠”状态，银行生意也不好做了

  “美女办信用卡嘛？送星巴克杯子，送微波炉，拉杆箱！”每当走进万达购物广场时，90后北京上班族李帆总能看到，银行员工站在一堆礼品前卖力吆喝道。

  如今李帆的出租屋堆满了从银行信用卡部门“薅”来的礼品：中国银行送的蓝牙耳机、招商银行送的拉杆箱、广发银行送的星巴克浮雕渐变保温杯。为了能一分钱坐地铁，她还办了一张交通银行信用卡。但领到礼品后，这些信用卡的命运也走向了终结。李帆粗略算了一番，“我办下来的卡一共六张，真正用的只有一张信用卡，还是买苹果手机24期免息分期时办的。到现在我有两张信用卡还没激活。”

  像李帆这样的情况并不在少数。据《中国银行卡产业发展蓝皮书》显示，截至2020年末，我国信用卡的累计发卡量为11.3亿张，其中6个月内有过使用记录的活卡为7.4亿张，也就是说，有近4亿张信用卡处于“睡眠”状态。

  针对这一状况，银保监会于2021年12月发布一份通知，要求连续18个月以上无客户主动交易且当前透支余额、溢缴款为零的长期睡眠信用卡数量占银行机构总发卡量的比例不得超过20%，并对客户信用卡总授信额度上限、信用卡发卡营销活动进一步做出限制。

  监管压力下，各家银行加快了清理睡眠卡的力度，信用卡行业规模为王、跑马圈地的时代或许要结束了。银行信用卡能从花呗、白条和月付手中，夺回新生代消费人群吗？

  年轻人不用信用卡了？

  毕业四年时间里，小袁已经办了8张信用卡。“办信用卡非常容易”，小袁告诉《财经天下》周刊，她工作出差常常坐国航的航班，候机时工作人员常来推销办卡，“我填写了一个信息表，没过几天，一张信用卡就寄到家了，而且还是10万额度。”当时小袁很惊讶，“凭我一万出头的工资水平，授信额度居然这么高！”

  还有一次，小袁在美团上点完外卖，随手填了一张信息表，一张上海银行的信用卡很快就邮寄到她家，紧接着电话打了过来，销售人员上门为她开卡。

  信用卡越多，仿佛兜里的钱越多，小袁养成了超前消费的习惯，日常消费刷信用卡，手头紧张就向银行借点现金贷，花呗、白条、携程消金都借了个遍，背的债务越来越沉重。“我前年每个月要还款9000元，现在好了一点，每个月要还6000元，借的钱太多，每个月还完债生活费就剩一点，积蓄完全攒不下来。”不堪重负的小袁，决定把债还清后，“就再也不用信用卡了”。

  有着类似想法的还有陈歌。2021年4月，他在三里屯附近的健身会所做健身教练，银行信用卡部门的工作人员常来门店推销，入职一个月，陈歌就办了五张信用卡，“有的信用卡是用来给会员刷卡报课，有的是同事想要拉杆箱，让我帮忙办一个，礼品送给他。”

  但五张卡已经远远超过了陈歌的实际需要，如今只有“薅羊毛”时，他才会想起来它们。“招行信用卡很好用，而且兑换积分的礼品很适合年轻人，之前我用积分加了些钱，给女朋友换了一个foreo的洗脸仪。”

  至于广发银行、中信银行和交通银行的信用卡，只有外出聚餐时他才会用，“有时候去潮粥荟、潇湘阁吃饭，用某家银行信用卡结算可以减50元。”但这些小恩小惠对陈歌已不再具有吸引力，他常常记不清各张卡的还款日期，也忘了自己分了多少期账单，为此给银行交了不少费用，“几张卡加一起才借了几千块，我还不如直接用花呗，统一一个日子还款。”

  抛开冗余和过度授信不谈，信用卡也一直是银行消费者投诉的重灾区。据银保监会消费者权益保护局数据，2021年第三季度，涉及信用卡的投诉占银行投诉总量的50.8%。在黑猫投诉平台输入关键词“信用卡”可以发现，浦发银行、中信银行、广发银行信用卡的投诉量分别达到了1.8万条、9883条、5107条、2058条，不少消费者抱怨使用信用卡时遭遇私自扣款、息费过高、暴力催收、恐吓家人等问题。

  或许源于这些不愉快的体验，信用卡大面积陷入“睡眠”已经成为一种常态。据《中国银行卡产业发展蓝皮书》显示，我国信用卡的活卡率由2018年的73.2%下降至2020年的65.8%，已经降至7年来最低值。

  信用卡“大跃进”后遗症

  作为个人信贷业务的基础工具之一，信用卡一直是银行零售业务的发力重点，承担着零售转型排头兵的重任，近年来经历了跑马圈地的高速增长。

  信用卡业务最为亮眼的莫过于招商银行。2005年，时任招商银行行长马蔚华率先提出零售转型；2008年招商银行又提出“精细化、智能化”的发展战略。其他股份行也陆续迈开转型改革的步伐，平安银行、广发银行、浦发银行也纷纷跻身信用卡第二梯队。

  2016年时，信用卡行业正式迎来大爆发时期。也是在这一年，在信用卡业务的助力下，招商银行的零售业务规模、收入和利润占比均超过50%，成为银行界的“零售之王”。

  2017年，信用卡行业到达一个小高潮。据统计，2017年我国信用卡累计发卡量达到5.88亿张，同比增长了26.45%，工行、建行、招行三家银行的累计发卡量纷纷迈入亿张俱乐部；信贷规模方面，我国信用卡信贷规模从2010年的0.5万亿元增长至2017年的5.56万亿元，在信贷总额中的占比由不到1%增长至2017年末的4.63%。据央行公开数据，中国信用卡的人均持卡量从2016年的0.31张，上升至2020年的0.56张，5年翻了近一倍。

  城商行紧跟其后。“城商行近几年信用卡业务发展迅猛，占据前几名位置，这得益于各互联网领域的巨头与银行尤其是城商行在信用卡业务方面的合作，如上海银行在2020年推出哈啰出行的联名卡，贵州银行与美团推出的联名卡在2020年内发卡达到5.4万张。”零壹智库分析师朱梅胤解释道，在这其中，上海银行信用卡的累计发卡量甚至超过千万张。不过，国有大行和股份制银行在信用卡行业始终占据主导地位。

  央行数据显示，2017年三季度开始，信用卡行业发卡量增速急剧下滑，从近7%的增速降至2019年的一季度0.63%，截至2021年三季度，环比增长0.97%，连续三个季度的增幅都不超过1%。与此同时，信用卡信贷规模也从2018年开始降速，由2018年一季度的35.8%的增速减至2020年一季度的4%。

  行业降速之际，不良贷款却在加速暴露。在2020年疫情黑天鹅的冲击之下，居民的消费需求和收入增速放缓，信用卡资产质量的下行压力愈发明显。多家上市银行的新增发卡量开始缩减，信用卡交易规模和活跃度下降，不良率上升至历史最高纪录。

  据央行统计，截至2020年末，信用卡逾期半年未偿信贷总额838.64亿元，占信用卡应偿信贷余额的0.98%。此外，2020年上市银行不良额和不良率双双呈上升态势。

  更令人头疼的是与日俱增的“睡眠卡”。《财经天下》周刊调查发现，包括招商银行、平安银行、交通银行在内的大型银行信用卡一线员工，都背负着不小的办卡指标，而这新增的信用卡往往会成为“睡眠卡”。

  某股份制银行的一位信用卡招聘经理表示，“我们这边的销售人员每个月至少要办理30张卡，如果低于这个数量，就不太适合干这份工作，这边做得好的员工一个月能办理上百张卡。办卡越多，提成越高。”当被问及消费者没使用信用卡，会不会影响到提成时，这位信用卡部门负责人称，不受影响。

  信用卡资深研究人士董峥认为，“一人多卡”会大量消耗银行系统资源，降低银行运营效率。且存在多重授信风险和共债风险等。易观分析金融行业高级分析师韦玲艳也表示，“大量睡眠卡，一方面主要是银行大量发卡，新增发卡量成为银行员工的KPI，出现了扫街式推销、网点推销、捆绑销售等强推信用卡现象，比如给单位员工办工资卡时强制捆绑了信用卡、办理房贷强捆信用卡等，很多并非是用户真正有需要。”

  她强调称，信用卡之所以会睡眠，是因为没有根据用户使用需求评估授信额度，不能满足用户使用需求；并且移动支付既带动了信用卡消费支付的应用，同样，第三方支付、信用支付等也对信用卡的使用带来竞争和冲击。

  互联网巨头也看上了信用卡

  就在各大银行激烈争夺零售客户的时候，一股不容忽视的新势力崛起，对传统信用卡行业带来巨大打击。随着移动互联网时代到来，2010年蚂蚁集团推出快捷支付功能，随后，花呗、借呗、白条等“类信用卡”产品横空出世，各大互联网巨头纷纷布局消费金融领域，将互联网场景和消费、支付等行为相结合，传统信用卡的功能逐渐被“类信用卡”产品所取代。

  对当代年轻人来说，蚂蚁花呗、京东白条、微信分付、美团月付可能要比信用卡的使用频率高得多。“淘宝买东西用花呗，京东购物用白条，吃外卖月付，已经成为了一种习惯了。平时买东西也不贵，用这些信贷产品已经足够，没必要专门去银行网点开一张卡。”小袁认为，“开花呗能享受30天免息，不用填写各种资料，也没有审批期，非常方便。”

  为何“类信用卡”如此受欢迎？韦玲艳表示，“这类产品目前主要以平台基于用户的消费行为等数据自动评估用户的信用额度，比银行信用卡的申请、授信、审批等流程更为简便，同时，对用户的申请和使用门槛更低，也能服务部分银行信用卡覆盖不了的客群；这类产品还嵌入消费使用场景中，更近、更便捷地触达用户，同时满足用户支付需求，因此用户的选择和使用更方便。

  凭借着互联网流量入口和对用户心智的占领，一些互联网巨头在信用卡市场已经后来居上。以美团金融为例，自2018年上线以来，美团与青岛银行、上海银行、江苏银行等联合发行信用卡，截至2021年末，美团联名卡的平均活跃客户占比超过75%，其中60%以上的交易发生在美团生态场景。

  信用卡告别跑马圈地时代

  针对信用卡沉睡率偏高的情况，监管已发文要求各大银行整顿信用卡业务。

  2021年12月，银保监会发布《关于进一步促进信用卡业务规范健康发展的通知》，通知要求，连续18个月以上无客户主动交易且当前透支余额、溢缴款为零的长期睡眠信用卡数量占本机构总发卡量的比例在任何时点均不得超过20%，超过该比例的银行不得新增发卡。

  监管还表示，要进一步强化治理信用卡过度授信，未来还将动态调节长期睡眠信用卡比例限制标准，不断督促行业将睡眠卡降至更低水平。

  “对信用卡分期产品的额度和期限要求，一方面也是使信用卡回归其本质，即消费者使用个人信用作为备用金使用，在信用额度内先消费后还款，但又区别于消费贷，规避消费者利用额度、期限等变相使用的风险；另一方面，对银行方面也可抑制其短期内快速做大生息资产的冲动和规避银行业务管理风险。总体而言，这将进一步促进信用卡业务合规、健康发展。”韦玲艳认为。

  易观高级分析师苏筱芮表示，《通知》特别就睡眠卡相关规定进行了升级，与此前各家银行业机构开展的“断卡”行动一脉相承。此次睡眠卡的相关规定，也有助于银行及时监测和发现内部风险，为银行自身安全及合规工作奠定优良根基。

  如今银行机构面临的不止是大量“羊毛党”和不符合条件的客户，以及监管的硬性要求，同时还面临着信用卡利率降低、赚钱难的困境。2021年1月时，央行就发布了《中国人民银行关于推进信用卡透支利率市场化改革的通知》，取消了信用卡透支利率上限和下限管理。

  对此，光大证券表示，该通知标志着信用卡透支利率自1999年以来的价格管制模式逐步转化为完全市场化定价，信用卡透支利率放开后，银行信用卡灵活度和业务延展性随之提升。长期来看，预计整个信用卡利率的中枢将有所下降，但总体幅度和空间相对有限。实际上，该通知发布以来，各家银行的信用卡分期纷纷用打折吸引客户，信用卡的盈利空间正在被压缩。

  去年以来，多家银行发布公告称，将对长期不动的“睡眠账户”和超量账户进行清理。目前已有农业银行、建设银行、民生银行、中信银行在内的多家银行宣布对“超量账户”进行清理。邮储银行规定，一人所持有的信用卡数量限制在5张以内。

  “银行信用卡整体市场的重心正在从跑马圈地，向深入用户服务经营转移，而睡眠卡率的要求，会加速银行信用卡从流量竞争转向用户经营服务新阶段，更深入用户需求，围绕用户特征、使用需求进行更精准服务，带动用户真正使用信用卡并保持活跃。”韦玲艳分析说。